Kurz gesagt
Was es ist
Der RSI (Relative Strength Index) vergleicht den durchschnittlichen Gewinn der Kerzen mit dem durchschnittlichen Verlust über einen gewählten Zeitraum, meist 14 Kerzen. Das Ergebnis wird auf 0 bis 100 skaliert. Sind steigende Kerzen deutlich stärker als fallende, ist der RSI hoch; im umgekehrten Fall niedrig.
Werte über 70 gelten als überkauft, unter 30 als überverkauft. Das ist kein Befehl zum „Verkaufen“ oder „Kaufen“ — es beschreibt die Bewegung lediglich als überdehnt.
So lesen Sie die Zonen richtig
Der häufigste Fehler ist, zu verkaufen, sobald der RSI 70 überschreitet. In einem starken Trend kann der Indikator lange dort bleiben, während der Preis weiter steigt.
- Das Signal ist der Austritt aus der Zone. Der RSI fällt nach einer überkauften Phase wieder unter 70 — das Momentum lässt nach. Er steigt nach einer überverkauften Phase wieder über 30 — die Verkäufer werden schwächer.
- Den Trend respektieren. Im Aufwärtstrend nur Longs nach überverkauften Werten suchen, im Abwärtstrend nur Shorts nach überkauften.
- Die 50er-Marke. RSI über 50 — die Käufer sind im Vorteil; darunter — die Verkäufer. Ein einfacher Richtungsfilter.
Divergenzen
Eine Divergenz ist eine Uneinigkeit zwischen Preis und Indikator. Bärisch: Der Preis macht ein neues Hoch, während der RSI ein tieferes Hoch als zuvor macht. Der Anstieg setzt sich mit weniger Kraft fort. Eine bullische Divergenz ist das Spiegelbild an den Tiefs.
Eine Divergenz ist eine Warnung, kein Einstiegssignal. Sie kann lange andauern und sich mehrmals „neu zeichnen“. Steigen Sie erst nach einer Bestätigung ein: einem Strukturbruch, einem gebrochenen Niveau, einem Schlusskurs unter dem letzten Tief.
So setzen Sie ihn ein
Typische Fehler
Jeden überkauften Wert shorten
Im Trend ist das der schnellste Weg, ein Konto zu sprengen. Überkauft im Trend ist ein Zeichen von Stärke, nicht von Schwäche.
Sofort auf eine Divergenz einsteigen
Ohne Bestätigung setzt sich eine Divergenz oft fort, während der Preis weiterläuft.
Die Länge bei jedem Trade ändern
Alle beobachten den Standard-RSI 14, deshalb reagieren mehr Teilnehmer darauf. Parameter an die Vergangenheit anzupassen hilft in der Zukunft nicht.