Kurz gesagt
Woraus er besteht
Der MACD (Moving Average Convergence Divergence) hat drei Teile:
- Die MACD-Linie — die Differenz zwischen der schnellen 12 EMA und der langsamen 26 EMA. Über null liegt der schnelle Durchschnitt über dem langsamen, und das Momentum zeigt nach oben.
- Die Signallinie — eine 9 EMA der MACD-Linie. Sie glättet sie und liefert die Kreuzungspunkte.
- Das Histogramm — die Differenz zwischen MACD-Linie und Signallinie. Es zeigt, ob sich das Momentum beschleunigt oder verlangsamt.
Warum er funktioniert
Im Kern zeigt der MACD, wie schnell sich der kurze und der lange Durchschnitt voneinander entfernen. Beginnt der Preis eine starke Bewegung, löst sich die schnelle EMA von der langsamen, die MACD-Linie entfernt sich von null und das Histogramm wächst. Geht der Bewegung die Puste aus, nähern sich die Durchschnitte an und das Histogramm schrumpft, noch bevor der Preis dreht.
Der MACD bei Ausbrüchen
Am besten funktioniert der MACD als Bestätigung eines Ausbruchs. Der Preis bricht eine Trendlinie oder ein Niveau, und gleichzeitig wechselt das Histogramm das Vorzeichen — hinter dem Ausbruch steht also ein echter Momentumwechsel, kein zufälliger Stich.
So setzen Sie ihn ein
In einer Range kreuzen sich die MACD-Linien ständig nahe null. Jede Kreuzung zu handeln ist dasselbe, wie in einem Seitwärtsmarkt jede Kreuzung gleitender Durchschnitte zu handeln.
Typische Fehler
Bei jeder Linienkreuzung einsteigen
Ohne Niveau und Trend sind Kreuzungen Rauschen. Nutzen Sie sie als Bestätigung, nicht als Signal.
Die Lage relativ zur Nulllinie ignorieren
Eine Kreuzung nach oben unter null ist schwächer als eine über null: Im zweiten Fall ist das Momentum bereits auf der Seite der Käufer.
Erwarten, dass der MACD die exakte Wende anzeigt
Der Indikator basiert auf Durchschnitten und hinkt immer etwas hinterher.